raybet电竞竞猜appExpro和Frank 's将联手打造领先的全周期服务提供商
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全球能源服务领导者与高度互补能力的引人注目的组合雷竞技app官网是什么
股东将从股票对股票交易中受益，该交易允许参与上行复苏，并通过更多元化的收益基础实现周期弹性
交易带来了更高的盈利能力和自由现金流，预计每年的成本协同效益为7000万美元
结合促进了更快、以回报为中心的增长，并为面向未来的技术提供了额外投资的空间
财务状况良好，无债务，现金约2.85亿美元
公司今天下午1:30 GMT /上午7:30 CT主持电话会议
英国雷丁和德克萨斯州休斯顿- 2021年3月11日-raybet电竞竞猜appExpro Group是一家私营国际能源服务公司，在油井准入和井流优化方面处于市场领先地位。FI)是一家全球性的石油服务公司，提供广泛的高工程化的钻完井解决方案和服务，今天宣布了一项最终协议，两家公司将以全股票交易方式合并。交易完成后，Expro的股东将拥有合并后实体约65%的股份，Frank的股raybet电竞竞猜app东拥有约35%的股份。
这两家公司拥有数十年的市场领导地位、一流的安全性能和服务质量、卓越的人才和在油井建设、井流管理、海底油井访问、油井干预和生产服务方面的全球能力。雷竞技app官网是什么通过一系列互补性强、高度专业化的设备和服务，合并后的公司将为客户提供具有成本效益的创新解决方案，推动稳定、多样化的收入组合。合并后的公司将拥有强劲且无负债的资产负债表、强劲的订单储备、超过10亿美元的预计年收入，以及产生整个周期的自由现金流和增长的能力。
Expro首席执行官Mike Jardon表示:“此次交易将两家行业巨头联合起来，打造一家领先的服务提供商，在整个油井生命周期内提供广泛的服务。”雷竞技app官网是什么raybet电竞竞猜app“联合起来，Exproraybet电竞竞猜app和Frank’s将更好地支持我们在世界各地的客户，并应对行业的周期性。这种业务组合也使我们能够合理化设施和其他支持成本，优化业务流程，利用盈利增长机会，为两家公司的股东创造价值，特别是在国际项目环境继续改善的情况下。”
Jardon先生继续说道:“我们预计合并后公司的规模、无负债资产负债表和现金流前景将允许我们加速增长。这将通过增强提供综合客户解决方案的能力，以及增加对数字化、自主运营和其他技术的投资来实现。Expro和Frank的合并也使我们能raybet电竞竞猜app够推进我们对低碳未来的承诺，这是我们的目标的基础，即最大限度地提高效率，改善我们的产品和服务，以帮助公司及其客户降低排放。最后，这笔交易将联合业内两大顶尖团队，使我们能够更好地吸引、留住和发展最优秀的员工。我们期待结合我们的业务和团队的优势，并在两家公司为Expro和Frank的众多客户提供安全、可靠、具有成本效益的解决方案和一流的服务质量的令人自豪的历史记录的基础上继续发展。”raybet电竞竞猜app
Fraybet电竞竞猜apprank 's董事长、总裁兼首席执行官Mike Kearney表示:“Expro和Frank具有互补的文化、价值观和竞争力，所有这些都支持我们的客户和员工顺利整合。”“在进行了全面的过程，考虑了一系列战略替代方案后，我们相信，这笔交易为弗兰克的股东提供了一个令人信服的机会，从以回报为中心的增长带来的价值创造中获益。合并带来了规模，提高了盈利能力和自由现金流，我们将在行业复苏的早期阶段处于更好的位置。我们为弗兰克的历史和那些帮助建立和维持我们伟大公司的人才感到非常自豪。作为一个更平衡、更强大的合并组织的一部分，我们希望这次合并能为我们的许多员工创造职业发展和晋升机会。”
创造价值的多种途径
- 提供跨越油井生命周期的广泛产品通过周期的弹性和能力，更好地捕捉周期性复苏的上行空间:合并后的公司扩大了产品供应，将使其在整个油田周期中表现良好，产生强劲而稳定的现金流，并在复苏的驱动下利用上行空间。合并后的公司将提供平衡的服务组合和解决方案，满足陆上和海上市场的油井建设、完井、生产优化和调试等客户需求。其多元化的收入来源得到了全球运营足迹和蓝筹客户基础的支持。Expro和Franraybet电竞竞猜appk ' s将从客户的生产优化工作中获得合并后公司大约三分之一的收入。截至2020年12月31日，Expro的积压raybet电竞竞猜app订单约为10亿美元。
- 在增强的地理范围内建立良好的生命周期领导地位，包括关键的国际市场：合并后的公司将在整个油井生命周期和客户支出的大型可寻址市场中占据领先地位，业务遍及50多个国家和六大洲，包括世界上产量最多的油气盆地。Expro在北非、中东和亚洲市场的既定地位将为扩大Frank在这些有吸引力地区的业务提供重要机会。同样，合并后的公司将利用Frank在整个美洲的钻井和完井服务中的强大地位，提供集成的客户解决方案。raybet电竞竞猜app
- 强有力的技术和创新渠道有助于实现可持续发展目标：两家公司都致力于继续开发技术，以提高可持续性，并使合并后的公司能够利用面向数字化、自动化和低碳未来的行业趋势。合并后的公司将继续致力于到2030年将碳强度降低50%，并实现净零二氧化碳排放2到2050年实现排放，保护环境，同时提供核心产品和服务，帮助全世界人民负担得起能源，优化能源转型的参与度。
强大的资产负债表和协同效应带来了显著的运营灵活性和战略选择性
- 显著和可实现的协同效应:合并后的公司计划在头12个月内实现约5500万美元的年运行率成本协同效应，在36个月内实现7000万美元的年成本节约。这些公司还通过互补的客户关系和运营足迹、提前了解客户需求、增加钻井时间以及更多地接触油田的整个生命周期，发现了重大的增长机会。
- 在协同效应之前，强劲的资产负债表和现金流:根据截至2020年12月31日的12个月，合并后的公司将拥有无债务资产负债表、预估收入和调整后的息税折旧摊销前利润(EBITDA)，分别超过10亿美元和1.07亿美元。合并后的公司预计将拥有约2.85亿美元现金。为了补充现有的流动性，两家公司预计将在交易结束前完成最高可达2.5亿美元的循环信贷安排的银团化，该安排可用于直接借款和信用证。
成熟的领导团队
交易结束后，Expro首席执行官Mike Jardon将成为合并公raybet电竞竞猜app司的首席执行官，并成为董事会成员。弗兰克的董事长、总裁兼首席执行官迈克·卡尼（Mike Kearney）将担任合并后公司的董事长。奎因·范宁（Quinn Fanning）将担任合并公司的首席财务官，新领导团队的其余成员预计将包括两家公司的代表。
除了Mike Kearney和Mike Jardon，合并后公司的九名董事会成员还将包括Expro任命的五名董事和Frank 's任命的两名董事。raybet电竞竞猜app
合并后的公司运营总部将设在得克萨斯州休斯敦，并将在拉斐特、路易斯安那州、阿伯丁、苏格兰和世界其他主要地区保持重要的运营。合并公司的主要执行办公室将留在荷兰。雷竞技官网欢迎你
交易条款
根据两家公司董事会一致通过的协议条款，Expro股东将以7.272股的固定比例交换Expro持有的每股Frank的股份，具体情况会有所调整。raybet电竞竞猜app交易完成后，Expro股东将拥有合并后实体约65%的股份，Frank股东拥raybet电竞竞猜app有约35%的股份。该交易的结构为股东免税，预计将在2021年9月30日结束的季度内完成，但需获得Frank 's和Expro股东的批准，以及常规的交易完成条件，包括所需的监管部门批准。raybet电竞竞猜app交易完成后，合并后的公司将采用Expro集团名称，在纽约证券交易所上市，代码为“XPRO”。raybet电竞竞猜app合并后的公司将保留弗兰克的品牌名称，以其油井建设解决方案。
弗兰克董事会的摩辛家族代表一致支持该交易。代表约三分之二所有权的Expro股东已同意支持该交易。raybet电竞竞猜app
顾问
摩根大通证券(J.P. Morgan Securities plc)担任财务顾问，Gibson, Dunn & Crutcher LLP担任Expro的法律顾问。raybet电竞竞猜appMoelis & Company担任财务顾问，Vinson & Elkins LLP担任Frank 's的法律顾问。
电话会议和网络广播
raybet电竞竞猜appExpro和Frank's将于今天格林尼治标准时间下午1:30/CT上午7:30召开电话会议，讨论今天上午的公告。要拨打电话，请在美国境外拨打1-（877）883-0383或1-（412）902-6506并输入密码1813872。由于预计会有大量来电者，这些公司鼓励听众通过网络广播加入，除非他们打算参加电话的问答部分。通过电话加入的人员应在预定开始时间前10-15分钟拨打电话。电话会议还将通过互联网进行现场直播，并可在每家公司的网站上访问www.raybet电竞竞猜appexprogroup.com和www.franksinternational.com．
电话会议的网络直播回放将在会议结束后不久出现在各公司的网站上。
关于EXPRraybet电竞竞猜appO集团
对于在整个井生命周期内工作的客户，Expro是井流量优化专家。raybet电竞竞猜app凭借近50年的市场领导地位，Expro在全球50个国家拥有约4000名员工。raybet电竞竞猜app该公司将创新技术与高质量数据相结合，在三个主要领域提供经济有效的解决方案:井测试和评估服务;雷竞技app官网是什么海底、完井和修井服务;和生产服务。raybet电竞竞猜appExpro提供的服务不仅是最先进的，而且非常精确。www.raybet电竞竞猜appexprogroup.com
关于法兰克国际酒店
Frank’s International N.V.是一家全球性的石油服务公司，提供广泛而全面的高技术管串下入服务、管串制造、特殊井施工和油井干预解决方案，重点关注复杂和技术要求高的井。Frank’s成立于1938年，目前拥有约2400名员工，为六大洲约40个国家的陆上和海上勘探和生产公司提供服务。该公司的普通股在纽约证券交易所交易，代码为“FI”。更多信息请浏览本公司网站，www.franksinternational.com．
没有提议或恳求
本通讯涉及Frank 's International N.V.(“Frank 's”)与Expro Group Holdings International Limited(“Expro”)之间的拟议合并和相关交易(“交易”)。raybet电竞竞猜app本通讯仅供信息用途，不构成在任何司法管辖区根据交易或其他方式出售或购买任何证券的要约或任何投票或批准的要约，也不构成任何出售、发行、在违反适用法律的任何司法管辖区交换或转让本文件中提及的证券。除非招股书符合《1933年证券法》第10条(经修订)的要求，否则不得发行证券。
重要补充资料
关于上述交易，Frank 's打算向美国证券交易委员会(“SEC”)提交相关材料，包括在表格S-4上的注册声明(“注册声明”)，其中将包括Frank 's的代理声明/招股说明书。在注册声明被美国证交会宣布生效后，一份明确的委托书/招股说明书将被邮寄给Frank’s和Expro的股东。raybet电竞竞猜app股东弗兰克的要求阅读中国成功地获得和博览会委托书/招股说raybet电竞竞猜app明书(包括所有的修改和补充)和其他文件相关的事务将会仔细向SEC提交,全部当他们成为可用的,因为他们将包含重要的信息交易。一旦这些文件通过美国证券交易委员会维护的网站http://www.sec.gov提交到美国证券交易委员会，这些股东将能够获得免费的委托书/招股说明书和其他包含Frank和Expro重要信息的文件副本。raybet电竞竞猜app更多信息请访问弗兰克的网站www.franksinternational.com。
参与征集活动的人士
Frank's及其董事和执行官可被视为与交易有关的Frank's股东委托书征集的参与者。Expro及其高级职员和董事也可被视为此类招标的参与者。raybet电竞竞猜app
关于弗兰克的董事和执行官是弗兰克的委托书中包含2020年度股东会议,向美国证券交易委员会(SEC) 4月28日,2020年,弗兰克的年度报告形式的10 - k截至12月31日,2020年,这是向SEC提交3月1日,2021年,以及一些有关表格8-K的最新报告。你可以在证券交易委员会的网站http://www.sec.gov或访问弗兰克的网站http://www.franksinternational.com．
有关可能被视为代理征集参与者的其他信息，以及对其直接和间接利益(通过证券持股或其他方式)的描述，将包含在代理声明/招股说明书和其他相关材料中，当这些材料可用时将提交给SEC。
前瞻性声明和警示性声明
上述内容包含1933年《证券法》第27A节和1934年《证券交易法》第21E节所指的“前瞻性陈述”。除历史事实陈述外，在本交流中包含的所有陈述，包括Expro或Frank预期、相信或预计将在未来或可能发生的活动、事件或发展，都是前瞻性陈述。raybet电竞竞猜app例如“估计”、“项目”、“预测”、“相信”、“预期”、“预期”、“潜力”、“创造”、“打算”、“可能”、“可能”、“预见”、“计划”、“将”、“指导”、“看”、“展望”、“目标”、“未来”、“假定”、“预测”、“建造”、“焦点”、“工作”、“继续”或该等术语或其其他变体的否定，以及传达未来事件或结果的不确定性的词和具有类似实质的词，确定了前瞻性陈述，尽管并非所有的前瞻性陈述都包含此类确定词。在不限制上述概括性的情况下，本新闻稿中的前瞻性陈述具体包括但不限于有关交易的陈述、估计和预测、合并公司的形式描述、预期或预期收入、息税折旧摊销前利润、协同效应或成本节约、运营、整合和过渡计划，机会和预期的未来表现。这些陈述是基于Frank 's和Expro基于管理经验、对历史趋势、当前状况、预期未来发展和其他被认为合适的因素的预期和感知而做出的某些假设raybet电竞竞猜app。前瞻性陈述并不是业绩的保证。
尽管弗兰克认为,中国成功地获得和博览会预期raybet电竞竞猜app反映在这些前瞻性陈述是合理的,基于合理的假设,我们不能做出保证,这些假设是准确或任何这些预期将达到(全额或)或将证明是正确的。此外，这些陈述还受到许多假设、风险和不确定性的影响，其中许多假设、风险和不确定性都是Frank无法控制的，这可能导致实际结果与前瞻性陈述所暗示或表达的结果存在重大差异。这些风险和不确定性包括无法获得Frank和Expro股东所需投票的风险;raybet电竞竞猜app完善交易的时机;交易交割的条件可能不满足或交易交割未发生的风险;未能按预期条款(包括预期的税务处理)完成交易;未能及时或完全获得交易可能需要的监管批准、同意或授权，或在未预期的条件下获得批准、同意或授权的风险;发生任何可能导致与交易有关的合并协议终止的事件、变更或其他情况;与交易有关的意外困难或支出;将管理时间转用于与交易有关的事项; the ultimate timing, outcome and results of integrating the operations of Frank’s and Expro; the effects of the business combination of Frank’s and Expro following the consummation of the Transactions, including the combined company’s future financial condition, results of operations, strategy and plans; the risk that any announcements relating to the Transactions could have adverse effects on the market price of Frank’s common stock; potential adverse reactions or changes to business relationships resulting from the announcement or completion of the Transactions; expected synergies and other benefits from the Transactions; the potential for litigation related to the Transactions; results of litigation, settlements and investigations; actions by third parties, including governmental agencies; volatility in customer spending and in oil and natural gas prices, which could adversely affect demand for Frank’s and Expro’s services and their associated effect on rates, utilization, margins and planned capital expenditures; unique risks associated with offshore operations; global economic conditions; liabilities from operations; decline in, and ability to realize, backlog; equipment specialization and new technologies; adverse industry conditions; adverse credit and equity market conditions; difficulty in building and deploying new equipment; difficulty in integrating acquisitions; shortages, delays in delivery and interruptions of supply of equipment, supplies and materials; weather; loss of, or reduction in business with, key customers; legal proceedings; ability to effectively identify and enter new markets; governmental regulation, including legislative and regulatory initiatives addressing global climate change or other environmental concerns; investment in and development of competing or alternative energy sources; ability to retain and hire key personnel, including management and field personnel; the length of time it will take for the United States and the rest of the world to slow the spread of the COVID-19 virus to the point where applicable authorities ease current restrictions on various commercial and economic activities; and other important factors that could cause actual results to differ materially from those projected.
所有这些因素难以预测和或弗兰克的控制,中国成功地获得超出博览会包括详细的10 - k在弗兰克的年度报告形式,季度报raybet电竞竞猜app告形式的10和当前可用的报告形式公布在弗兰克的网站http://www.franksinternational.com和美国证券交易委员会的网站http://www.sec.gov。任何前瞻性陈述仅适用于该陈述的日期，Expro和Frank不承担纠正或更新任何前瞻性陈述的义务，无论是由于新信息、未来事件或其他原因，适用法律要求的除外。raybet电竞竞猜app读者被告诫不要过分依赖这些前瞻性的陈述。
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